康得新(002450)逾百亿资金离奇失踪，獐子岛(002069)“扇贝跑路”，辅仁药业(600781)18亿资金“蒸发”，大族激光(002008)被质疑项目造假，华泽钴镍成a股最穷上市公司……“爆雷”公司年年有，今年出格多，许多投资者不幸“踩雷”！令人受惊的是这些爆雷公司暗地里竟然指向同一家审计机构——瑞华会计师事务所 下称“瑞华所” 。更让投资者愤慨的是，瑞华所的前身也是劣迹斑斑，曾涉惊扰一时的绿大地造假案。

近期，瑞华所被推到了言论的风口浪尖上。7月26日，瑞华所正在排队的IPO、再融资项目忽然被全副中止。此前，因康得新(002450)巨额财务造假，瑞华所已被证监会备案查询拜访。昨日，瑞华所发布公告，初度对此事作出正面回应，直喊“无辜”，称在康得新(002450)项目上“片面履行了应尽的职责义务”，但并未消除市场的疑虑。

证监会新闻发言人上周五在答复记者发问时明确暗示，市场和投资者反映的法律规定惩罚太轻、中介机构未勤勉尽责追查不到位等问题客不雅观存在，证监会正在会同有关方面，鞭策尽快批改完善《证券法》《刑法》有关规定，拟对发行人、上市公司及其控股股东、实际控制人信息披露虚假，以及会计师事务所、保荐人等中介机构未勤勉尽责等证券违法行为，大幅进步刑期上限和罚款、罚金数额规范，强化民事侵害补偿责任，施行失信结合惩戒，实在进步成本市场违法违规老本。

瑞华所提供审计的上市公司频频暴雷，“殃及”43家公司

7月初，因无力定期兑付15亿短期融资券本息而遭到监管部门质疑的康得新(002450)经证监会备案查询拜访，涉嫌在2015年至2018年期间，通过虚构销售业务等方式虚增营业收入，并通过虚构采购、消费、研发费用、产品运输费用等方式虚增营业老本、研发费用和销售费用。通过上述方式，康得新(002450)共虚增利润总额达119亿元。

而就在证监会对康得新(002450)涉嫌信息披露违法行为作召盘格惩罚和禁入公告的同时，此中介机构瑞华所也被证监会备案查询拜访。

据理解，在康得新(002450)2015年至2018年的间断4份年报中，瑞华所对其2015年、2016年、2017年报均出具了“规范的无保把稳见”，仅有2018年报出具的是“无奈暗示意见”。作为康得新(002450)的审计机构，瑞华所每年的人为为210万元，四年共计840万元。

康得新(002450)财务造假案的风波还没过多久，7月19日，账面金额有18.16亿元货币资金的辅仁药业(600781)忽然发布公告称因为资金安排起因，无奈依照原方案发放现金红利6271.58万元，又上演了一出“分红暴雷记”。随后，辅仁药业(600781)7月25日公告显示，其账面资金间接只要377.87万元可以分红，间接蒸发了17亿之多。相关数据显示，辅仁药业(600781)的2018年年报审计机构也是瑞华深圳分所，瑞华所对其年报出具了规范无保把稳见的审计呈文，审计费用为290万元。

同时，值得留心的是，此前因为“扇贝跑了”被证监会备案查询拜访的獐子岛(002069)以及近期被交易所质疑的大族激光(002008)皆由瑞华所提供审计。

而当前，瑞华所被备案查询拜访所殃及的范围也越来越广。据媒体报导，7月26日，期货配资，证监会在其官网发布了最新IPO排队状况，此中，瑞华会计事务所 下称“瑞华所” 手中的正在排队的30家IPO项目中有29家均被暂停。只要一家创业板企业安福县海能实业已经通过发审会，目前正在期待证监会的发行批文。

科创板方面，瑞华所承当了7家企业的审计工作，目前澜起科技和天准科技已经上市，海天瑞声撤回了科创板申请。7月28日，上海证券交易所官网显示，杰普特、国科环宇、龙软股份、建龙微纳四家受理企业的审核状态为“中止”。依据媒体报导，中止审核系受审计机构瑞华会计事务所被备案查询拜访影响。

上交所相关负责人介绍，由于审计机构瑞华会计师事务所被中国证监会备案查询拜访，依照《上海证券交易所科创板发行上市审核规则》第六十四条规定，交易所对杰普特、国科环宇、龙软股份、建龙微纳4个项目中止审核。

同时，4家企业也都呈现财务质料凌驾有效期的状况，最好的期货配资网，必要更新财务质料。该负责人称，在发行人提交更新后的财务质料，并由瑞华会计师事务所dl复核人员依照相关规定出具复核呈文后，发行人及其保荐人可以向本所申请恢复审核。

再融资项目也未能幸免。泰禾集团(000732)、蓝英配备(300293)、天汽模(002510)、新北洋(002376)、庄园牧场(002910)、深南电路(002916)、凯撒文化(002425)等7家公司于7月26日晚间别离发布再融资项目中止公告。7月28日，百利科技(603959)、嘉澳环保(603822)两家公司也相继发布了再融资申请项目被中止的公告。这9家上市公司审计机构均为瑞华所。

瑞华所喊“冤”，自辩称对康得新(002450)已尽职

昨日，瑞华所发布《关于康得新(002450)项目2015年—2018年年报审计主要工作状况的说明》。《说明》称，近日，康得新(002450)事件引起了社会公众宽泛存眷。瑞华会计师事务所作为康得新(002450)公司的审计机构高度器重，最好的股票配资网，今年1月份就创立了严峻专项小组，对康得新(002450)审计项目停止了片面自查，并将自查状况向中国证监会有关部门及时作了呈文。

《说明》对康得新(002450)项目2015年—2018年年报审计的主要工作状况停止了八方面说明，包含业务承接、dl性核查、理解公司的运营状况、存货监盘、对重要客户及供应商的核查、对特殊事项的查抄、对于预惩罚波及事项执行的主要审计步伐、对其他报表项目停止审计等。

瑞华所总结称，在康得新(002450)审计项目中，该所依照中国注册会计师审计原则要求，以风险审计为导向，制定了总体审计计谋及详细审计方案，对被审计单位严峻风险项目执行了审计机构能够执行的应有审计步伐。该所依据施行的审计步伐、取得的审计证据，对康得新(002450)2015年—2017年的财务报表颁发了相应的审计意见；对2018年的财务报表出具了无奈暗示意见的审计呈文。2019年1月，康得新(002450)无奈兑付到期债券后，该所主动辅佐江苏监管局成长查询拜访工作，片面履行了应尽的职责义务。下一步，该所将依据监管部门的结论，及时向社会公众呈文。

针对瑞华这一辩解，在业内人士看来，尽管瑞华竭力自证清白，但公司最终能否违背证券相关法律法规，还要看监管层给出的定论，目前该案还未结案。

微博知名博主郭施亮暗示，作为市场重要角色，会计师事务所尤其是注册会计师自身能否具备勤勉尽责的才华，颇显重要。会计师事务所可否落实其dl性审计、专业性审计的举措，影响到审计的成果。假设注册会计师没有真正落实审计dl性，而是成为一方利益参预者，那么将会从很洪流平上影响到审计呈文权威性与dl性。

屡次被备案查询拜访的瑞华所早就埋下隐患

据理解，瑞华目前是排名前列的本土大所，效劳320多家上市公司。依据中国注册会计师协会发布的《2018年度业务收入前100家会计师事务所信息》，瑞华会计师事务所2018年业务收入28.79亿元，居行业第六；除四家外资所外，瑞华所在国内本土所排名第二，仅次于立信。

据其官网介绍，该所总部在北京，现有从业人员9000多名、注册会计师2500多名、合伙人360多名、全国会计领军人才20多名，多人担当财政部、证监会、国资委、中国注册会计师协会等机构的专家委员。

作为审计大户，瑞华所在近年来却遭到不少来自监管部门的惩罚。

2015年，瑞华所因涉嫌协助辅仁药业(600781)瞒哄关联交易而遭遭到河南证监局出具警示函。

2016年12月6日，瑞华所在提供键桥通讯2012年年报审计效劳的过程中未勤勉尽责，被责令整改。2017年1月6日，瑞华所在审计亚太实业(000691)2013年年度财务报表过程中未勤勉尽责，出具的审计呈文存在虚假记载，再被证监会惩罚。

2017年2月，因2013年报审计过程中未勤勉尽责，未按行业原则规定对银行账户施行函证步伐等起因，广东证监局向瑞华所开出罚单，被罚没业务收入95万元，并处以95万元的罚款。

2017年3月，瑞华会所因振隆特产IPO财务造假再次被证监会公告惩罚。作为振隆特产IPO审计机构，瑞华所对振隆特产2012年、2013年及2014年财务报表停止审计并出具了规范无保把稳见的审计呈文。其在审计过程中未勤勉尽责，其所出具的审计呈文存在虚假记载。

2018年12月29日证监会对瑞华所作出了行政惩罚，起因是瑞华所担当成都华泽钴镍资料股份有限公司2013年、2014年度财务呈文的审计机构，未勤勉尽责，其出具的审计呈文存在虚假记载。

瑞华所“前世”劣迹斑斑，曾涉绿大地造假案

依据21世纪报导，瑞华所的前身之一为鹏城所，早期的聚友网络、金荔科技，以及绿大地欺诈发行等影响顽劣的案件，都留下了鹏城所的身影。康得新(002450)审计业务亦是从鹏城所承继而来，而曾在康得新(002450)年报签字的数名会计师也大多曾属鹏城所，也屡次遭到监管惩罚，而且波及多家上市公司。

年报信息显示，自2013年始，康得新(002450)的审计机构均为瑞华。再向前追溯，康得新(002450)2012年审计机构为国富浩华、2010年至2011年为鹏城所。

此中2010年年报，康得新(002450)的签字会计师为卢剑波、刘涛 ，2011年年报为李洪、刘涛，2012年、2013年两年年报，均为刘涛、孙忠英。从2014年起，这两人未再为该公司年报签字。

从工夫顺序来看，正是刘涛、李洪、孙忠英等人，将康得新(002450)的业务，带到了后来的瑞华所。而无一例外，这三人在其他波及欺诈发行、或财务造假的上市公司年报审计中，未能勤勉尽责，而受到监管惩罚。

2013年3月，证监会依据日常监管线索，对海联讯(300277)备案查询拜访。经查，海联讯(300277)涉嫌虚构收回应收账款和虚增营业收入。而依据证监会惩罚决定，为海联讯(300277)2008年至2010年、2011年1—6月的财务呈文停止审计的，正是刘涛、李洪。2016年8月，因在审计过程中未勤勉尽责，两人被处以罚款10万元、证券市场五年禁入的惩罚。

随后，刘涛与孙忠英因上述勤上光电审计中的违背勤勉尽职准则，在2017年3月被监管警告、罚款5万元，瑞华所也被充公业务收入95万元，并处以95万元的罚款。

尽管从2014年起，刘涛、孙忠英未再为康得新(002450)年报签字。但21世纪经济报导记者盘问中国注册会计师协会网站，发现2015至2018年康得新(002450)审计呈文的签字注册会计师多数和劣迹斑斑的鹏城所有着联络。

据证监会认定，2015年至2018年里，康得新(002450)虚增利润19亿。康得新(002450)2018年度审计呈文由瑞华出具了无奈暗示意见的审计呈文，签字注册会计师为江晓和王之建。公开信息显示，江晓所属机构为瑞华深圳分所，2007年通过注册会计师测验，最早注册于深圳鹏城，并于2012年由深圳鹏城转会至国富浩华深圳分所。

康得新(002450)2017年度的审计呈辞意见类型为规范无生存，签字注册会计师是郑龙兴、邱志强。依据盘问，上述两位注册会计师也系由深圳鹏城转入国富浩华。

郑龙兴曾经在振隆特产2012年之前的审计呈文上签过字。2017年，证监会针对振隆特产2012年、2013年及2014年财报虚增利润造假停止了惩罚，签字注册会计师侯立勋等被惩罚。

康得新(002450)2016年度的审计呈文类型为规范无生存，签字注册会计师是江晓、邱志强；2015年度呈辞意见类型为规范无生存，签字注册会计师为李海林、江晓。而李海林也曾是鹏城所的骨干力量，转到瑞华所的途径与江晓、郑兴龙、邱志强等一样。

证监会：实在进步违法违规老本

今年，因未勤勉尽责被备案查询拜访后，证监会对瑞华所的惩罚又将是如何？

证监会新闻发言人上周五曾暗示，市场和投资者反映的法律规定惩罚太轻、中介机构未勤勉尽责追查不到位等问题客不雅观存在，证监会将会同有关方面，进一步加大执法力度，对涉嫌立功的，坚决移送司法机关从严追查刑事责任；对未勤勉尽责的会计师事务所、保荐人等中介机构的证券违法行为，依法采纳暂停、取消业务许诺资格的惩罚；对因证券违法行为构成投资者丧失的，积极撑持受害投资者依法提起民事侵害补偿诉讼，并与有关部门独特施行失信结合惩戒等综合门径，维护投资者合法权益；实在进步成本市场违法违规老本。

据理解，正在修订中的《证券法》进一步提升了欺诈发行的惩罚规范，进步了惩罚的金额。同时，强化发行人、上市公司及其大股东、实际控制人、中介机构的法律责任。并且，针对现行《刑法》中欺诈发行立功行为刑期较短的问题，目前证监会正在配合撑持立法机关批改完善《刑法》有关欺诈发行立功等相关规定，并已向有关部门提出了批改完善的意见建议，包含耽误欺诈发行立功行为的刑期、进步罚金金额等，以加大相关立功行为的刑事责任。

郭施亮指出，回忆这些年来的惩罚案例，无论是对上市公司及相关责任人，还是对相关会计师事务所等中介机构，实际惩罚的金额与后续惩罚的门径还是比较细微的。有时候，顶格惩罚的金额还不够一个普通上市公司高级打点人员一年的薪酬，但对于违规者乃至钻空子的人，反而轻松获利凌驾顶格惩罚数倍乃至十多倍以上的利润。因而，对于A股市场的违法违规老本，的确必要得到大幅度提升。

他建议，站在投资者的角度考虑，除了提升个人防雷意识以及风险识别才华外，仍必要回避存在言论风涉及问题多多的上市公司。与此同时，则必要不雅察看近年来接连发生财务风险的上市公司，其暗地里的中介机构特征。换言之，若同一家中介机构扳连到多起上市公司财务问题的案件，投资者必要尽可能回避与该中介机构有着亲密联络的上市公司，这兴许是降低踩雷风波的计谋之一。或许，在现阶段内，比投资盈利更重要的，还是在于加强投资避险的意识。